Goris & Partners heeft vandaag de lancering van een onafhankelijk bestuursbureau bekendgemaakt, dat pensioenfondsen gaat ondersteunen met een geïntegreerde aanpak van bestuursondersteuning, risicobeheer, vermogensbeheer, cash management, rapportage en bewaardiensten.
“Door bestuursondersteuning en algemeen risicobeheer vanuit een onafhankelijk bestuursbureau dat alle aanbieders aanstuurt, coördineert en controleert, behouden pensioenfondsen controle over de uitbestede activiteiten. Pensioenfondsen kunnen op deze manier onafhankelijk blijven en hun eigen pensioenregeling behouden,” zegt Erik Goris. “Pensioenfondsen kunnen voorts met behoud van hun eigen beleggingsbeleid profiteren van schaalvoordelen en toegang tot eersteklas uitvoerders. De geïntegreerde aanpak stelt het pensioenfondsbestuur derhalve in staat zich te concentreren op beleid, toezicht en communicatie.”
Hulp voor zelfstandige pensioenfondsen
Door het complexe beleggingsklimaat en door toenemende regelgeving wordt het voor met name kleinere ondernemingspensioenfondsen steeds lastiger om zelfstandig voort te blijven bestaan. Toch biedt een ‘eigen’ pensioenfonds vaak een toegevoegde waarde op het gebied van service, flexibiliteit en het eigen gezicht van de onderneming. De tijd is dan ook rijp voor initiatieven die het mogelijk maken voor pensioenfondsen om hun krachten te bundelen, zonder hun zelfstandigheid op te hoeven geven.
Hoewel er hiervoor nu wetgeving in de maak is (API, multi-opf) zitten er aan verregaande samenwerkingsvormen vaak haken en ogen. Een veel eenvoudiger manier om schaalvoordelen te bereiken zonder ingrijpende structurele wijzigingen, is via een gezamenlijk bestuursbureau.
Het gaat hierbij dan om een onafhankelijk bestuursbureau dat voor meerdere pensioenfondsen werkt, professionele bestuursondersteuning biedt, en voor de aangesloten pensioenfondsen gezamenlijk de inkoop regelt. Een bestuursbureau dat externe managers selecteert, deze monitort en waar nodig ontslaat, en een onafhankelijke managementrapportage aan de besturen van de aangesloten pensioenfondsen verzorgt.
In de afgelopen jaren hebben verschillende partijen getracht dit concept nader invulling te geven, maar tot een volledig operationeel onafhankelijk bestuursbureau is het nog niet gekomen. Zo beperken de meeste initiatieven zich tot bestuursondersteuning en kennisdeling, zonder op gebied van vermogensbeheer aan gezamenlijke inkoop te doen.
Een mogelijke reden is dat het voor een dergelijk bestuursbureau vrijwel onmogelijk is om pensioenfondsklanten kostenvoordelen en toegang tot eersteklas uitvoerders te bieden, aangezien de kritische massa en het benodigde netwerk bij een beginnend bureau ontbreken. Zo ontstaat een vicieuze circel: pensioenfondsen melden zich pas bij een bureau aan als dit hen direct schaal- en kostenvoordelen oplevert, maar het bureau kan dit pas doen als er een voldoende omvangrijk klantenbestand is opgebouwd.
Om deze impasse te doorbreken heeft consultingfirma Goris & Partners de zaken omgedraaid. Vanuit haar historische achtergrond als adviseur van met name de grotere bedrijfstakfondsen heeft de firma een omvangrijk netwerk van vermogensbeheerders en andere service providers tot haar beschikking. Bij een aantal van deze leveranciers heeft Goris & Partners scherpe prijs- en servicevoorwaarden bedongen voor hun nieuw te lanceren onafhankelijk bestuursbureau – nog voordat er zich één klant heeft aangemeld.
Zo kan Goris & Partners aan pensioenfondsen onmiddellijk concrete besparingen leveren en hen tevens toegang bieden tot managers die tot nog toe buiten het bereik lagen van kleinere pensioenfondsen.
Tegelijkertijd wordt de onafhankelijke positie van het bestuursbureau gegarandeerd: preferente partners worden objectief gemonitort en vervangen als de performance hiertoe aanleiding geeft.
AXA Investment Managers en Northern Trust
Om de geïntegreerde aanpak te ondersteunen heeft Goris & Partners in eerste instantie twee aanbieders geselecteerd, AXA Investment Managers en Northern Trust. Door vooraf scherpe afspraken te maken met deze partijen over de serviceniveaus en prijsstelling, kunnen pensioenfondsen direct profiteren van eersteklas dienstverlening tegen lagere kosten.
De onafhankelijkheid van Goris & Partners binnen deze geïntegreerde aanpak is gewaarborgd doordat zij als bestuursbureau uitsluitend het belang van het pensioenfonds dient. Zij ontvangt alleen een vergoeding van het pensioenfonds en legt ook alleen aan het pensioenfonds verantwoording af over haar dienstverlening.
Het bestuursbureau is per direct actief. Pensioenfondsen die benieuwd zijn wat dit bestuursbureau voor ze kan betekenen, worden uitgenodigd voor een uitgebreide ‘intake’. Tijdens deze kennismakingsronde worden de doelstellingen, uitgangspositie en behoeften van het fonds geïnventariseerd. Op basis hiervan wordt een voorstel uitgewerkt dat aansluit bij het profiel en de behoefte van het fonds. “Uitgangspunt is dat we het pensioenfonds een kostenbesparing willen opleveren terwijl tegelijkertijd de kwaliteit van het beheer naar een hoger plan wordt getild. Het pensioenfonds is in control,” legt Erik Goris uit.
