Eén pensioenfonds op vijf wankel

Bij een extreme beurscrash komt één pensioenfonds op de vijf in de problemen. Een jaar geleden was dat nog één op de drie.

De pensioenfondsen zijn voorzichtiger geworden, zegt voorzitter Philippe Neyt van de Belgische Vereniging van Pensioeninstellingen. Ze houden er nu rekening mee dat we langer leven en beseffen dat de hoge rendementen van de jaren 80 en 90 definitief tot het verleden behoren.

‘Het is juist omdat ze nu voorzichtiger zijn,' zegt Neyt, ‘dat toch nog één fonds op de vijf in het kader van een herstelplan zijn reserves aan het opkrikken is. Hoe minder rendement je verwacht en hoe langer je denkt pensioenen te moeten uitkeren, hoe meer reserves je nodig hebt'.

Vervolg

Ford bouwt Belgisch pensioenfonds af

Ford heeft bijna 80 miljoen euro betaald om zijn Belgische pensioenfonds te ondersteunen. Dat fonds heeft zwaar geleden onder de financiële crisis en werd veel voorzichtiger. De autobouwer bouwt het fonds ook zo veel mogelijk af.

Bij de bekendmaking van de resultaten van het tweede kwartaal van 2011 werd duidelijk dat het moederbedrijf eenmalig 72 miljoen euro inboekte om de Belgische pensioenlasten te betalen. Uit de balans van het boekjaar 2011 blijkt dat Ford Werke in Keulen, waartoe Ford Genk behoort, nog eens 6,2 miljoen euro als voorziening heeft aangelegd.

Vervolg


Word fan op FACEBOOK

Lage rentevoeten dreigen op termijn pensioenen op te peuzelen

Onderzoek in de Verenigde Staten wijst echter uit dat de beleggers ondanks de lage opbrengst toch voor vastrentende waarden kiezen. Maar 18% van de Amerikanen is van mening dat aandelen op dit moment een goede belegging vormen. Er vloeit nog altijd geld weg uit de beurs.

Volgens het Investment Company Institute werd in 2010 ongeveer 37 miljard dollar onttrokken aan fondsen die in aandelen beleggen. Die trend zette zich nog in versterkte mate verder in 2011, toen 101 miljard dollar aan aandelenfondsen werd ontttrokken.

Deze situatie doet sterk denken aan die in de Verenigde Staten tijdens de jaren 30, toen tijdens de Great Depression eveneens een vlucht naar veiligheid werd vastgesteld. De lage rentevoeten dreigen op termijn de pensioenen op te peuzelen, want de inflatie zal het spaargeld op rekeningen blijven uithollen.

Vervolg

Twitter mee over de pensioenhervormingen #bpension

Rentedaling treft nu ook levensverzekering

Na bankproducten worden nu ook spaarverzekeringen - waar de Belgische spaarder zo'n 120 miljard in stopt - getroffen door de rentedaling. Zowel de prijsbreker Patronale als de grote speler AG Insurance verlaagt volgende week de rente op tak21-producten.

Geen enkel spaarproduct lijkt immuun voor de daling van de marktrente. Talloze banken verlaagden de jongste weken de rente op spaarboekjes, kasbons en termijnrekeningen. Nu zijn de spaarverzekeringen aan de beurt.
Een tak21-product is een spaarverzekering met meestal een gewaarborgde rente van 2,25 tot 2,50 procent en een variabele winstdeelname. De rente is vrijgesteld van roerende voorheffing als de belegger de verzekering meer dan acht jaar in portefeuille houdt.

Vervolg


Twitter mee over de pensioenhervormingen #bpension

‘Een pijnloze sanering is geen oplossing’

Na de begrotingscontrole is het debat over de structurele gezondmaking van de overheidsfinanciën actueler dan ooit, zeggen verschillende economische experts.

Door de vergrijzing maakt de sociale zekerheid straks een derde van het bbp uit. Wat in het regeerakkoord staat over langer werken, is een druppel op een hete plaat. De rapporten van de Studiecommissie Vergrijzing zijn veel te optimistisch. De meerkosten van de vergrijzing zouden 6 procent van het bbp bedragen, maar zijn gebaseerd op simulaties waarbij we sneller groeien dan ooit en veronderstellen dat er geen bruggepensioneerden meer zijn.”

“Het is belangrijk dat er de komende jaren goed gesaneerd wordt. De regering probeert een begroting op te kalefateren met one shots. Dat heeft een nefast effect op de economische groei. De bevolking weet dat die maatregelen onvoldoende zijn en later gecompenseerd moeten worden met structurele ingrepen. De mensen worden onzeker en gaan eerder sparen dan consumeren.”

Vervolg

Twitter mee over de pensioenhervormingen #bpension

103 Nederlandse pensioenfondsen verlagen het pensioen

Van de Nederlandse pensioenfondsen moeten er 103 gaan korten op de pensioenen.

Toezichthouder De Nederlandsche Bank meldde maandag dat zij dit hebben aangegeven in een rapportage.
Hierdoor worden 7,5 miljoen actieve deelnemers en gepensioneerden geraakt.

De voorgenomen korting is noodzakelijk om de pensioenfondsen volgend jaar voldoende financieel te laten herstellen.De totale pensioenverplichtingen van de fondsen die moeten korten, bedragen 390 miljard euro.

Gemiddeld komt de korting uit op 2,3 procent, maar 34 fondsen hebben aangegeven meer dan 7 procent te moeten korten. Vijftien hiervan willen gebruik maken van de mogelijkheid om het korten te maximeren op zeven procent. Die mogelijkheid heeft DNB geboden om de schok voor pensioendeelnemers te verkleinen.
De meeste fondsen die moeten korten, doen dat per 1 april volgend jaar.

Volgens het Nibud (Nationaal Instituut voor Budgetvoorlichting) betekent een korting van 7 procent voor iemand met een aanvullend pensioen van 500 euro een netto verlaging van het pensioeninkomen van 1,4 procent.

Vervolg

Maar ....
Wat nu als de economie herstelt en de rente weer oploopt, hebben we dan nu een fout gemaakt met het afstempelen van de pensioenen? JA zegt DNB, dan hebben we onnodig onrust veroorzaakt.

De wet
“Maar we kunnen niet anders”, aldus de pensioendeskundigen van DNB op een besloten bijeenkomst vorige week. “We voeren de wet uit.”

Vervolg


Twitter mee over de pensioenhervormingen #bpension

ABP klaagt Goldman Sachs aan om 'rommelhypotheken'

Pensioenfonds ABP heeft de Amerikaanse bank Goldman Sachs voor de rechter gedaagd. De bank zou het pensioenfonds 'rommelhypotheken' hebben verkocht en misleidende informatie hebben verstrekt.

ABP heeft voor de crisis belegd in obligaties die gekoppeld waren aan hypotheken van Amerikaanse huizenbezitters.

Het pensioenfonds zegt dat het verkeerd is voorgelicht over de kredietwaardigheid ervan. De rommelhypotheken waren volgens ABP risicovoller dan de bank heeft doen voorkomen. Daardoor heeft het fonds op de aankoop verlies geleden.

Strijd
ABP doet geen uitspraak over de hoogte van de geleden schade. Vorig jaar gingen het ambtenarenpensioenfonds al de strijd aan met JP Morgan. Ook toen ging het om de verkoop van rommelhypotheken.

Golman Sachs kampt met veel rechtszaken die zijn aangespannen door investeerders die zich misleid voelden nadat ze verliezen leden toen de huizenmarkt van Amerika instortte. Ook zeggen veel investeerders, evenals ABP, dat Goldman tegen hun effecten speculeerde, schrijft Het Financieele Dagblad.

ABP klaagt Goldman Sachs aan 

Nederlandse pensioenfondsen verlagen pensioenen

In Nederland zullen 125 pensioenfondsen dit jaar aankondigen dat ze de pensioenen verlagen. Volgens Klaas Knot, directeur van De Nederlandsche Bank, schiet hun vermogen te kort.

"Er is onvoldoende geld in kas en dat is eigenlijk al lang zo", zegt Knot. "Er is ook geen voldoende herstel, zodat je op een bepaald ogenblik de pijnlijke maatregel niet langer voor je uit kan schuiven."

Volgens Knot zou het gaan om verlagingen van 1 tot 7 procent, afhankelijk van het fonds.

De Nederlandsche Bank (DNB) heeft besloten pensioenfondsen de mogelijkheid te geven voorgenomen pensioenkortingen voorlopig te maximeren op 7%. DNB heeft dit besluit genomen in het licht van de impact van pensioenen op macro-economische ontwikkelingen. Tevens heeft DNB besloten een correctie toe te passen op de rentetermijnstructuur per ultimo 2011.

Schuldencrisis veroorzaakt tekort bij 14 pensioenfondsen

Toezichthouder FSMA vraagt maatregelen Extra pensioen zal niet dalen in België, wel in Nederland

14 Belgische pensioenfondsen moeten ingrijpen om een tekort weg te werken, waarschuwt de toezichthouder FSMA. Het deficit is te wijten aan de Europese schuldencrisis, die de waarde van beleggingen ondermijnt. De fondsen zullen aan werkgevers wellicht een hogere bijdrage moeten vragen, want een verlaging van het pensioen is verboden.

Nederlandse pensioenfondsen daarentegen verlagen in 2013 bijna zeker hun uitkeringen, meldt Het Financieele Dagblad. 32 van de grootste 50 fondsen hebben een tekort, vooral omdat de rente bij onze noorderburen erg laag is. De gemiddelde dekkingsgraad bedraagt er 101,3 procent, terwijl de toezichthouder 104 tot 105 procent eist. De dekkingsgraad is de verhouding tussen de activa en de verplichtingen van een fonds.

Vervolg

Werkgever betaalt meer voor pensioen

Veertien van de 253 Belgische bedrijfspensioenfondsen moeten bij de toezichthouder FSMA een herstel- of saneringsplan indienen of extra maatregelen nemen om tekorten weg te werken. Dat betekent dat sommige werkgevers meer zullen moeten betalen voor het aanvullend pensioen van hun werknemers.

Vervolg

Pensioenfondsen en verzekeraars zijn de echte slachtoffers van de redding van banken en staten.

Heeft u ondernemers in uw vriendenkring? Vraag ze hoe het gaat met hun kredieten bij de huisbankier. De banken moeten van Europa versneld verstevigen. Dus schrappen ze investeringsprojecten van klanten.

Overigens hebben beleggers rentevoeten tussen 5 en 7 procent voor tienjarige obligaties altijd al als 'normale' langetermijnintrestvoeten gezien: op tien jaar rekent men 2 procent basisvergoeding, plus de inflatie (3 procent), plus een risicofactor (1 procent, bijvoorbeeld voor België). OLO's (lineaire obligaties) tegen 6 procent op tien jaar zullen door pensioenfondsen en verzekeringsmaatschappijen met een enorme opluchting worden verwelkomd, want zij zijn de echte slachtoffers van de redding van banken en staten.

Vervolg

Uw levensverzekering ontrafeld in 6 vragen

Een nieuwe taks op levensverzekeringen zou slecht nieuws zijn voor onze pensioenen. Nu al zijn de rendementen laag en lijken ze niet meer houdbaar… Wat brengt de toekomst voor levensverzekeringsproducten?

En de verzekerden stellen zich heel wat vragen over hun vangnet bij pensionering. Netto gaf dit weekeinde antwoord op 6 prangende vragen.

1 Beleggen de verzekeraars veilig?
2 Kunnen de verzekeraars hun verbintenissen nakomen?
3 Is uw groepsverzekering in gevaar?
4 Hebben de fiscale veranderingen een negatief effect op levensverzekeringen en op pensioensparen?
5 Zal het rendement van levensverzekeringen nog sterker dalen?
6 Hoe gaan de verzekeraars het rendement opkrikken?

Lees verder in Netto

Hogere pensioenleeftijd voor Italianen ? Italiaanse regering staat op springen

Een duidelijk gekrenkte Berlusconi hield gisteravond spoedberaad in de hoop nieuwe maatregelen te vinden om de economie te stimuleren. Berlusconi zelf denkt daarbij vooral aan het optrekken van de pensioenleeftijd tot 67 jaar. Maar coalitiepartner Lega Nord wil daar niet van weten.

De ministerraad werd na anderhalf uur beëindigd, zonder akkoord. Berlusconi zou nadien gedineerd hebben met Lega Nord-leider Umberto Bossi (eerste foto in tekst, rechts) en een aantal ministers van Lega Nord, maar ook daar kwam er geen toenadering.

Maar spoedoverleg tussen de regeringspartijen zou dinsdagavond dan toch resultaat hebben opgeleverd. "Uiteindelijk hebben we iets gevonden. Nu zullen we zien wat de EU zegt", zei Umberto Bossi, de leider van de Lega Nord. Details zijn niet bekendgemaakt. Maar vanavond brengt Berlusconi een brief met maatregelen mee naar de cruciale top in Brussel.


Vervolg

Maak uw eigen begroting : Moeten de onderhandelende partijen vooral besparen of belasten? Zoek zelf 8 miljard euro voor de begroting 2012.

Deze begrotingsoefening bestaat uit de zoektocht naar 8 miljard euro. Het officiële vertrekpunt voor de federale budgetopmaak door formateur Di Rupo is weliswaar 10 miljard euro, maar als het lopende beleid inzake notionele intrestaftrek voor bedrijven en inzake uitgaven in de ziekteverzekering worden doorgetrokken in 2012, zakt de oefening al meteen tot 8 miljard. En die 8 moeten ‘echt’ gevonden worden.

Dat kan door een mix van besparingen en nieuwe belastingen. Deze mix is (groten)deels gebaseerd op de onderhandelingsnota van formateur Di Rupo, aangevuld met bijkomende opties. Geen enkele budgetopmaak kan uit 100% besparingen of 100% belastingen bestaan. U kan wel kiezen voor een budgetaanpak die verder gaat dan de vereiste 8 miljard euro, zodat u het tekort op de begroting verder omlaag brengt dat de beoogde 2,8% van het bbp.

Voor elke maatregel die uw voorkeur wegdraagt, kan u kiezen voor een minimum- of maximumaanpak.
Klaar met uw begroting? Klik op de knop 'Evalueer mijn begroting' en lees hoeveel procent u gaat besparen en hoeveel belasten. U komt ook te weten met welke politieke partij uw keuze overeenkomt.

Mogelijke maatregelen met betrekking tot pensioenen :

• Optrekken vervroegde pensioenleeftijd van 60 naar 62 jaar
• Optrekken pensioenleeftijd van 65 naar 67 jaar
• Afschaffen perequatie ambtenarenpensioenen

Vervolg

Nederland: DNB dreigt met hard ingrijpen bij pensioenfondsen

Pensioenfondsen bakkeleien met DNB over een dreigende grootscheepse korting van de pensioenen. De sector dringt aan op verzachtende maatregelen, maar de DNB wil hard ingrijpen als de rente tot eind dit jaar laag blijft. Het ministerie van Sociale Zaken overlegt volgens bronnen van het FD met toezichthouders AFM en DNB, grote fondsen en de Pensioenfederatie, de overkoepelende brancheorganisatie, over de dreigende korting.

In september bleek dat 207 van de 468 fondsen een dekkingstekort hadden. Zij bevinden zich onder de vereiste dekkingsgraad van 105 procent. Als de fondsen eind dit jaar nog onder de vereiste dekkingsgraad zitten, moet er worden ingegrepen. Dit kan door verhoging van de premie of door een bijstorting van de werkgever.

Vervolg

Nederland: Helft pensioenfondsen onvoldoende gedekt, ‘drastische’ stappen nodig

Veel Nederlandse pensioenfondsen hebben door de onzekere financiële tijden een te lage dekkingsgraad, wat uitbetaling van pensioenen in gevaar brengt.

Een groot aantal pensioenfondsen staat er financieel zo slecht voor dat ze harde maatregelen moeten nemen. Dat bevestigen goed geïnformeerde bronnen in de pensioenbranche aan NRC Handelsblad. Het gaat om 150 pensioenfondsen, ruim 1 op de 3, die moeten korten op de pensioenuitkering of de pensioenpremie fors moeten verhogen.

De beslissing om te korten óf de premie te verhogen, moet in het voorjaar van 2012 worden genomen, schrijven onze redacteuren Marike Stellinga en Jos Verlaan. De maatregelen worden vervolgens in 2013 van kracht. Als pensioenfondsen tot korten besluiten, krijgen minimaal 1,5 miljoen pensioendeelnemers daar direct mee te maken. Daarbij gaat het niet alleen om gepensioneerden die hun pensioen zien slinken, maar ook om werkenden die hun pensioenopbouw zien afnemen. Gaan de premies omhoog dan treft dat werkenden en werkgevers. Werknemers betalen grofweg eenderde van de premie, werkgevers tweederde.

Vervolg

4 wijzen waarop de crisis een impact heeft op uw pensioen

Meer en meer Belgen zijn ervan overtuigd dat het wettelijk pensioen niet zal volstaan om zijn levensstandaard na pensionering te behouden. Een aanvullend tweede- of derdepijlerpensioen is dan ook noodzakelijk. Maar welke invloed heeft de crisis hierop?

1.Pensioenfonds of groepsverzekering?
Geniet u via uw werkgever een tweedepijlerpensioen, dan is het even opletten. Hebt u een pensioenfonds, dan zal het rendement afhangen van de prestaties van het fonds. Die kunnen positief zijn, maar ook negatief. Loopt u dan het risico een negatief rendement te hebben? Neen, want uw werkgever moet bijpassen indien nodig. Al is niet elke werkgever daarover even enthousiast … Hebt u een groepsverzekering, dan is er voor uw werkgever geen probleem. U geniet dan een gegarandeerd rendement.

Vervolg 

Dekkingsgraad Nederlandse pensioenfondsen eind augustus gedaald naar 101%

Eind augustus 2011 is de gemiddelde dekkingsgraad van een pensioenfonds gedaald naar 101%. Eind maart bedroeg de gemiddelde dekkingsgraad nog 112%.

Deze verslechtering van de dekkingsgraad – de verhouding tussen beschikbare middelen en verplichtingen - hangt samen met de daling van de aandelenkoersen, waardoor de waarde van de beschikbare middelen verminderde. Daarnaast namen de verplichtingen van pensioenfondsen toe door een daling van de lange rente.

Pensioenspaarpot kwart lichter

De beurskrach deed de jongste weken al voor ruim een miljard aan pensioenspaargeld verdampen. De verschillen tussen de fondsen zijn groot. Sommige hebben nog 6 procent te gaan tot hun vorige piekniveau, andere dik 42 procent.

Wie de beurscapriolen van de jongste dagen en weken met enig leedvermaak heeft aanschouwd en zich intussen gelukkig prijst dat hij zich ver van dat roulettespel houdt, moet zich misschien toch even afvragen of hij niet aan pensioensparen doet. Gemiddeld verloren de 1,35 miljoen pensioenspaarders in dit land sinds begin dit jaar elk immers al bijna 800 euro.

En zelfs als rekening wordt gehouden met de fiscale aftrek die nog moet komen, blijft er een verlies van om en bij de 500 euro of zowat de volledige inleg van dit jaar, als met maandelijkse stortingen wordt gewerkt. Maar de verschillen tussen de individuele fondsen zijn zeer groot

Vervolg

Nieuw ! Pensiontalk Mobile (betaversie)

Pensioenspaarder speelt 784 euro kwijt door malaise

De Belgische pensioenspaarfondsen hebben sinds Nieuwjaar al ruim 1 miljard euro verloren. Dat komt neer op 784 euro per spaarder, berekende De Tijd. Ongeveer 1,35 miljoen Belgen sparen voor hun aanvullend pensioen via een beleggingsfonds. Het verlies is ruim dubbel zo groot als het bedrag dat pensioenspaarders via hun belastingbrief kunnen recupereren.

Het maximale bedrag dat in aanmerking komt voor een fiscale aftrek, is 880 euro. Daarvan kunnen spaarders, afhankelijk van hun inkomen, maximaal 264 tot 352 euro terugkrijgen. Wie in januari het volle pond stortte, zag daarvan 90 procent in rook opgaan.

Vervolg De Morgen
Vervolg Netto


Nieuw ! Pensiontalk Mobile (betaversie)